La décarbonation de l’économie s’impose comme une nécessité de plus en plus pressante. Il s’agit d’un levier concret de résilience des entreprises, dans un monde où la sobriété en ressources est un véritable avantage compétitif. Les entreprises ainsi que les institutions financières peuvent s’engager de manière proactive, en dépit de la complexité du parcours à entreprendre, caractérisé par des outils hétérogènes, des injonctions contradictoires et des coûts difficiles à maîtriser.

AXA Climate  et France Invest, signataire de l’Initiative Climat International (iCI), s’engagent à diffuser leurs meilleures pratiques du secteur du capital-investissement dans l’élaboration de sa réponse face aux enjeux climatiques. La publication disponible en téléchargement ci-dessous a pour objectif d’identifier les limites actuelles, les arbitrages indispensables, ainsi que les facteurs déterminants pour assurer le succès de cette transition par les sociétés de gestion.

Il s’agit d’une invitation à destination des acteurs du capital-investissement, des investisseurs institutionnels et des partenaires financiers, les incitant à adopter une approche réaliste et collaborative, en conformité avec les Accords de Paris.

Des facteurs de succès concrets pour accélérer la décarbonation

La transition climatique est cruciale pour le capital-investissement, mais sa mise en œuvre reste complexe : diversité des instruments, coûts incertains, injonctions contradictoires… C’est la raison pour laquelle, le groupe de travail Climat de France Invest et AXA Climate ont pris la décision de présenter ici des éléments concrets favorisant le succès dans l’accélération de la décarbonation des entreprises :

1. Faire de la décarbonation une opportunité commerciale : structurer des stratégies d’investissement afin de soutenir la transition des entreprises “grises” et financer des solutions pour la décarbonation

2. Aligner les intérêts sur la décarbonation : intégrer les considérations climatiques à la gouvernance d’investissement, établir des objectifs précis pour chaque entreprise et des incentives liés à ces objectifs.

3. Apporter un soutien actif aux entreprises en portefeuille : accroître l’expertise en matière d’ESG avec une équipe correctement dimensionnée, proposer des outils appropriés et établir un réseau de soutien entre les entreprises.

4. Faire preuve de transparence sur les méthodologies utilisées et défis rencontrés : encourager un dialogue stratégique avec les LPs, les prêteurs, les organisations non gouvernementales et les autorités de régulation afin de collaborer à l’élaboration de méthodologies crédibles.

5. Intégrer le temps long : ajuster les perspectives d’investissement afin de saisir la valeur générée par la décarbonation sur plusieurs cycles d’investissement.

6. Être lucides sur les coûts : identifier les investissements requis, innover dans les dispositifs de valorisation financière et mobiliser des financements publics ou participatifs.

7. Tester un prix interne du carbone pour internaliser l’impact carbone et piloter les investissements vers la décarbonation